De fraude, die oploopt tot ruim meer dan 100 miljoen euro, werd opgezet door vier topmensen in het bedrijf Monstrey World Wide Services. Monstrey bood zijn klanten - diamantairs die wereldwijd verhandelden - aan om zwarte zaakjes te doen. Naar schatting 150 bedrijven gingen daar gretig op in.

Met de vijftien huiszoekingen van dinsdagmorgen viseerden de speurders die klanten van Monstrey, nadat ze eerder al het bedrijf zélf hadden doorgelicht. De politie nam administratie, computers en kluizen in beslag. Daardoor kunnen de betrokken diamantairs haast onmogelijk voortwerken.